2017年動力電池出貨量上，寧德時代獨占近3成市場，比亞迪緊隨其后。裝機量前20的動力電池企業(yè)合計約為28.86GWh，占整體的86.02%。僅寧德時代和比亞迪就占有動力電池市場45%的份額，無論是通過上市還是拆分，實力雄厚的巨頭將進一步通過擴大規(guī)模和技術優(yōu)勢來增強競爭力，強者愈強，勢力較弱的小微型電池企業(yè)難逃被吞并的命運。
公開資料顯示，寧德時代2020年擴能至50GWh，比亞迪2018年擴能至26GWh，天津力神2020年擴能至20GWh，億緯鋰能2017年擴能至9GWh，遠東福斯特2018年擴能至22GWh，沃特瑪2017年擴能至20GWh，以上總共合計147GWh。
根據(jù)工信部的預測，到2020年國內(nèi)動力鋰電池總需求約90GWh，到2025 年，動力電池需求量將達到310GWh。磷酸鐵鋰電池未來1～2 年將面臨較嚴峻的產(chǎn)能過剩問題，三元鋰電池階段性產(chǎn)能過剩，中長期來看仍有較大成長空間。
（一）寧德時代
市場公認的行業(yè)“獨角獸”，估值已經(jīng)突破千億元。截至2017年，寧德時代凈資產(chǎn)264.71億元，2017年實現(xiàn)營業(yè)收入199.97億元，凈利潤42.88億元，鋰電池總產(chǎn)能為17.09GWh。
數(shù)據(jù)顯示，2017年全球動力電池銷量排名前五名分別是寧德時代、松下電器、比亞迪、沃特瑪和LG化學，銷量分別是11.84GWh、10GWh、7.2GWh、5.5GWh和4.5GWh。主要客戶北汽新能源、吉利以及宇通新能源客車的穩(wěn)步增長成就了寧德時代銷量問鼎。
表6-11 2017年全球動力電池企業(yè)銷量排行榜
（數(shù)據(jù)來源：儲能應用分會整理）
客戶開發(fā)。公司與宇通集團、上汽集團、北汽集團、吉利集團、福汽集團、中車集團、東風集團和長安集團等行業(yè)內(nèi)整車龍頭企業(yè)保持長期戰(zhàn)略合作；在國際品牌客戶方面，公司已經(jīng)進入寶馬、大眾等國際一流整車企業(yè)的供應體系（注：公司是大眾MEB平臺在國內(nèi)唯一、全球優(yōu)先的動力電池供應商），也是國內(nèi)少數(shù)為國際汽車品牌提供動力電池解決方案的供應商。
同時，公司與蔚來汽車等新興整車企業(yè)（包括互聯(lián)網(wǎng)車企、智能車企等）開展合作，積極布局智能汽車領域。公司擁有業(yè)內(nèi)最廣泛的客戶基礎，截至2017 年底工信部公布的12 批新能源車型目錄共3,200余款車型，其中由公司配套動力電池的有500 余款車型，占比約16%，是配套車型最多的動力電池廠商。
技術儲備。2017年，寧德時代大批量供貨的方殼電芯能量密度在190～210Wh/kg之間，到2018年底很可能提升至了210～230Wh/kg；與中科院物理研究所等單位聯(lián)合申報的“新一代鋰離子動力電池產(chǎn)業(yè)化技術開發(fā)”項目啟動，研發(fā)以高鎳三元材料為正極、硅碳復合物為負極的鋰離子動力電池，可將鋰離子動力電池的比能量從目前的150～180Wh/kg大幅提高至300Wh/kg以上。
產(chǎn)能擴張。2016年10月公司在江蘇溧陽計劃投資100億元建設10GWh電池生產(chǎn)線（其中7GWh為電芯），單位產(chǎn)能投資14.3億元/GWh。另外，公司招股說明書顯示，募投項目“寧德時代湖西鋰離子動力電池生產(chǎn)基地項目”達產(chǎn)后，公司將新增產(chǎn)能24GWh。
（二）比亞迪
2017年比亞迪實現(xiàn)營業(yè)收入1058.95億元，同比增長2.34%，營業(yè)利潤54.34億元，目前市值1500億元左右。截至2017年底，比亞迪動力電池的總共產(chǎn)能為16GWh，其中磷酸鐵鋰電池占9GWh，三元鋰電池占7GWh。
業(yè)務現(xiàn)狀。2017年，新能源汽車行業(yè)保持良好發(fā)展勢頭，集團新能源汽車業(yè)務繼續(xù)維持行業(yè)領先地位，并再次蟬聯(lián)全球新能源汽車銷量冠軍。年內(nèi)，集團傳統(tǒng)汽車業(yè)務銷量及收入有所下滑，給集團盈利增長帶來一定壓力，但新車型宋MAX上市后市場反響強烈、需求強勁，帶領集團傳統(tǒng)汽車業(yè)務逐步走出低谷。此外，云軌業(yè)務已于2017年下半年開始為集團帶來一定的收入貢獻。
產(chǎn)能擴張。公司為進一步擴充產(chǎn)能，也在青海新建了18GWh的三元電池生產(chǎn)基地，預計2019年中旬正式投產(chǎn)。這樣一來比亞迪規(guī)劃產(chǎn)能將達到34GWh，磷酸鐵鋰電池占9GWh，三元鋰電池占25GWh。動力電池方面，比亞迪計劃2018年增加10GWh三元電池的產(chǎn)能，到2018年底總產(chǎn)能達到26GWh。
（三）國軒高科
2017年國軒高科實現(xiàn)營業(yè)收入50.48億元，同比增長6.10%，營業(yè)利潤11.06億元，目前公司市值250億元左右。2017年國軒高科已經(jīng)具備3GWh三元電芯、7GWh磷酸鐵鋰電芯的生產(chǎn)能力。
客戶開發(fā)。目前國軒高科已與北汽新能源、北汽常州、安凱客車、江淮汽車、成都大運、奇瑞汽車、南京金龍等多家車企形成緊密合作。
技術方面。國軒高科承接國家科技部300wh/kg高能量密度重大科技專項目前進展順利，公司已開發(fā)出三元811軟包電芯，能量密度到達302wh/kg，公司目前已開始建設相關產(chǎn)品中試線，計劃2019年開始建設產(chǎn)線。此外，公司使用自主開發(fā)磷酸鐵鋰正極材料，量產(chǎn)32131高能量密度圓柱磷酸鐵鋰本年達到170wh/kg，且實驗室開發(fā)產(chǎn)品目前能量密度已達到190wh/kg，性能指標行業(yè)領先，公司將盡快將該產(chǎn)品推向規(guī)模量產(chǎn)。針對2018年乘用車市場，國軒高科已經(jīng)開始部署系統(tǒng)能量密度160Wh/kg三元電池系統(tǒng)的相關生產(chǎn)工作。公司目前已經(jīng)向市場推出了基于磷酸鐵鋰材料的140Wh/kg商用車標準化電池系統(tǒng)，2018年還預計推出145Wh/kg的磷酸鐵鋰電池系統(tǒng)。
產(chǎn)能擴張。國軒高科現(xiàn)有產(chǎn)線預計2018年可以產(chǎn)出動力電池6.5GWh，2018年上半年還將有6-7GWh產(chǎn)線建設投產(chǎn)，其中三元622產(chǎn)線5GWh。預計2018年公司動力電池產(chǎn)量可達到8-9GWh，2018年底公司整體產(chǎn)能約可達到13-14GWh，到2020年年底計劃達到30GWh產(chǎn)能水平。
（四）孚能科技
孚能科技2009年在江西贛州成立，做新材料、新型儲能系統(tǒng)及新能源汽車動力電池系統(tǒng)領域開發(fā)與生產(chǎn)。2010年，孚能科技實現(xiàn)了新能源汽車鋰離子動力電池產(chǎn)業(yè)化，2017年，孚能科技乘用車電池裝機總數(shù)量為4.37萬臺，在國內(nèi)電池供應排名前三，配套車企包括北汽新能源、江鈴汽車。
目前公司年產(chǎn)能從2010年的150MWh發(fā)展接近5GWh，成為我國新能源車用動力電池的主要制造企業(yè)之一。根據(jù)規(guī)劃，到2020年孚能科技將形成40GWh年產(chǎn)能的動力電池生產(chǎn)基地。
（五）力神電池
2017年，力神電池順利通過戴姆勒供應商審核、完成了天津六期投建項目投產(chǎn)、蘇州一期竣工投產(chǎn)、青島基地開工，具備了百億瓦時的產(chǎn)能，完成了30億元的資本金增資。
力神電池在國內(nèi)擁有天津總部、蘇州力神、青島力神、武漢力神、北京力神、綿陽力神、十堰基地等多家生產(chǎn)基地及子公司。其中，天津六期工廠于2017年11月18日正式竣工投產(chǎn)后，天津具備56億瓦時的鋰離子蓄電池的年生產(chǎn)能力；蘇州力神于2017年7月20日正式竣工投產(chǎn)，初步形成了44億瓦時的鋰離子蓄電池的年生產(chǎn)能力；青島力神于2017年5月16日開工建設，預計2018年下半年竣工投產(chǎn)，投產(chǎn)后年產(chǎn)能為40億瓦時。十堰基地與東風實業(yè)有限公司簽訂了《東風力神動力電池系統(tǒng)項目協(xié)議》，規(guī)劃產(chǎn)能為動力電池系統(tǒng)30億瓦時/年，主要為東風集團旗下新能源汽車提供動力電池系統(tǒng)。另外，在國際市場，分別在美國和歐洲設立分公司及銷售基地。
技術儲備。2018年，在提升能量密度方面，公司通過采用經(jīng)表面處理的高鎳三元復合材料和高電壓正極材料，負極采用低膨脹的硅－石墨復合材料，結(jié)合箔材、殼蓋等輔助材料的輕量化實現(xiàn)。同時也可以優(yōu)化電芯的制作方式和尺寸，提高內(nèi)部結(jié)構空間利用率，綜合實現(xiàn)電芯能量密度提升。通過模組、系統(tǒng)的模擬仿真、標準化、輕量化等實現(xiàn)模組和系統(tǒng)的能量密度提升。蘇州力神生產(chǎn)的21700產(chǎn)品，較行業(yè)傳統(tǒng)的18650電芯具備單位制造成本低、功率性能好、產(chǎn)品一致性優(yōu)等優(yōu)勢。選擇21700產(chǎn)品作為產(chǎn)品方案，使蘇州力神通過差異化競爭成功規(guī)避了18650市場嚴酷的價格戰(zhàn)。
產(chǎn)能擴張。為全面提升新能源產(chǎn)業(yè)發(fā)展，力神電池將加快推進動力電池項目投資建設。力神電池計劃到2020年，形成動力電池300億瓦時年產(chǎn)能，2025年形成動力電池600億瓦時年產(chǎn)能，致力于成為全應用方向的綠色能源解決方案提供商。
（六）其他
1 比克
比克在深圳和鄭州的兩大生產(chǎn)基地，總年產(chǎn)能達8GWh；2018年，產(chǎn)能將擴大至達12GWh；預計到2020年，比克的總年產(chǎn)能將達到20GWh。
作為國內(nèi)為數(shù)不多的專注于圓柱動力電池的企業(yè)，其2.75Ah動力電池電芯（18650）能量密度已經(jīng)達到240Wh/Kg，并計劃在2020年實現(xiàn)300Wh/kg。比克也致力于研發(fā)高能量比的21700圓柱動力電池電芯，相較于18650產(chǎn)品，比克21700的單體能量密度提升35%，目前已具備量產(chǎn)能力，預計在2018年能實現(xiàn)大批量生產(chǎn)。
2 力信
力信鎮(zhèn)江基地，總投資30億元人民幣，年產(chǎn)40億瓦時車用鋰離子動力電池及新能源儲能電池，形成20萬輛新能源汽車配套能力和至少1GWh儲能系統(tǒng)的生產(chǎn)配套能力。另外，公司安徽金寨工廠項目，2018年底正式投產(chǎn)，年產(chǎn)能40億WH。預計2018年產(chǎn)能將達8GWH。
目前生產(chǎn)基地主要集中在華南、華中、華北、西南、東北等五大區(qū)域主要城市，適時參與運營和基礎設施建設，以電池梯次利用和材料回收獲取電池全壽命周期的價值。同時，公司積極布局歐洲、美洲、亞洲市場，建設全球的研發(fā)和模組/系統(tǒng)生產(chǎn)單元。
力信能源計劃2030年前進入全球鋰離子動力電池企業(yè)前三位。同時，公司將分三個階段實施目標，其中，2018年底，完成40億WH產(chǎn)能，10萬臺車輛以上配套或4GWH儲能配套車銷售量，實現(xiàn)公司業(yè)績超50億元，市場占有率超過5%；2021年，完成200億WH產(chǎn)能，25萬臺以上車輛配套或20GWH儲能配套車年銷售量，實現(xiàn)公司業(yè)績超300億元，公司市場占有率超過10%；2030年，完成500億WH產(chǎn)能，50萬臺車輛以上配套或50GWH以上儲能配套車銷量，實現(xiàn)公司業(yè)績超1000億元，市場占有率超過20%。
3 澳洋順昌
公司鋰電池板塊天鵬電源發(fā)展迅速，其動力鋰電池系統(tǒng)2017年實際出貨量3萬臺套乘用車，公司現(xiàn)有產(chǎn)能3GWh，日產(chǎn)100萬顆電芯。
客戶開發(fā)。2018年通過與華霆動力的合作，也因此配套更多乘用車企。過去天鵬和康迪、眾泰等小車領域重點企業(yè)均有合作。2018年將在上汽通用五菱，知豆乘用車上布局2款高鎳NCA產(chǎn)品，單體能量密度達240Wh/kg ，PACK比能量密度達到160Wh/kg。
產(chǎn)品開發(fā)。公司2.65Ah、3.0Ah電芯，去年四季度全部量產(chǎn)。合格率已經(jīng)達到原先523的水平。對應整包能量密度140-160Wh/kg。2019年二季度新的兩條產(chǎn)線生產(chǎn)21700，2018年下半年會給車廠供應樣品，2019年二季度開始批量供應車廠，直接做NCA高鎳體系，并肩國際一流電芯制造水平，堅持圓柱路線不動搖。
產(chǎn)能規(guī)劃。未來規(guī)劃產(chǎn)能為利用現(xiàn)有廠房，二廠2期建設2GWh；3期3GW，全部量產(chǎn)21700高鎳動力電池，項目已經(jīng)開始動工，2019年二季度量產(chǎn)。
4 中航鋰電
目前，中航鋰電擁有洛陽、江蘇兩個生產(chǎn)基地。其中洛陽中航鋰電基地已完成洛陽三期產(chǎn)業(yè)園建設，新增產(chǎn)能15億瓦時，洛陽園區(qū)總產(chǎn)能達到25億瓦時；江蘇中航鋰電基地2016年底，完成江蘇產(chǎn)業(yè)園一期建設，新增產(chǎn)能25億瓦時；2018年底，計劃完成江蘇產(chǎn)業(yè)園二期建設，新增產(chǎn)能70億瓦時；預計2020年底，完成江蘇產(chǎn)業(yè)園三期建設，新增產(chǎn)能25億瓦時，屆時金壇園區(qū)產(chǎn)能將達120億瓦時。
中航鋰電采用磷酸鐵鋰、三元兩大體系電池路線，采用NCM+LMFP復合正極材料共混技術，陶瓷隔膜技術、功能電解液合成技術、多級耳卷繞工藝、負極包覆改性技術、極片絕緣保護涂層技術等先進工藝技術。
